Σχετικά Άρθρα
Κατάρρευση - σοκ τoυ real estate στα Εμιράτα - «Βουτιά» 51% μέσα σε έναν μήνα λόγω του πολέμου
Οι τράπεζες του Κόλπου ενδέχεται να αντιμετωπίσουν εκροές εγχώριων καταθέσεων ύψους έως και 307 δισ. δολαρίων, εάν η σύγκρουση στη Μέση Ανατολή ενταθεί, σύμφωνα με την S&P Global Ratings.
Έκθεση της S&P Global Ratings αναφέρει ότι μέχρι στιγμής δεν υπάρχουν ενδείξεις σημαντικών εκροών ξένων ή εγχώριων κεφαλαίων από τις τράπεζες του Κόλπου, οι οποίες έχουν αποδειχθεί ανθεκτικές από την έναρξη του πολέμου τον περασμένο μήνα.
Ωστόσο, μια παρατεταμένη σύγκρουση θα μπορούσε να προκαλέσει «φυγή προς την ποιότητα» μεταξύ τραπεζών του ίδιου συστήματος, καθώς και ευρύτερες εκροές κεφαλαίων τόσο από το εξωτερικό όσο και από το εσωτερικό.
Σενάρια πολέμου και αβεβαιότητα χωρίς τέλος
Το βασικό σενάριο της S&P Global Ratings προβλέπει ότι η πιο έντονη φάση του πολέμου ΗΠΑ–Ισραήλ με το Ιράν θα διαρκέσει δύο έως τέσσερις εβδομάδες, αν και δεν αποκλείεται η διάρκεια να παραταθεί λόγω επιπτώσεων και σποραδικών επεισοδίων ασφαλείας.
Η σύγκρουση, που βρίσκεται πλέον στην τρίτη εβδομάδα χωρίς ορατό τέλος, έχει προκαλέσει χάος στις παγκόσμιες αγορές ενέργειας και στις μεταφορές, με πολλαπλές επιθέσεις στο Ντουμπάι και σε άλλες χώρες του Κόλπου.
Πλήγμα στις υποδομές και τις τραπεζικές λειτουργίες
Ο πόλεμος έχει δοκιμάσει το τραπεζικό σύστημα της περιοχής όσο ποτέ άλλοτε.
Ορισμένες διεθνείς τράπεζες έχουν αναστείλει μεγάλο μέρος των δραστηριοτήτων τους με φυσική παρουσία στα ΗΑΕ, μετά από απειλές των Islamic Revolutionary Guard Corps για επιθέσεις σε οικονομικά κέντρα και τράπεζες που συνδέονται με τις ΗΠΑ και το Ισραήλ.
Οι τράπεζες δηλώνουν ότι συνεχίζουν να εξυπηρετούν τους πελάτες μέσω ψηφιακών καναλιών, ωστόσο έχουν σημειωθεί διαταραχές στις ψηφιακές υποδομές.
Η Amazon Web Services ανέφερε ότι στις 2 Μαρτίου drones έπληξαν τρεις εγκαταστάσεις της σε ΗΑΕ και Μπαχρέιν, προκαλώντας προβλήματα σε υπηρεσίες cloud και πληροφορικής, με αποτέλεσμα κάποιοι τραπεζικοί πελάτες να χάσουν προσωρινά την πρόσβαση στους λογαριασμούς τους.
«Ο κίνδυνος είναι διαχειρίσιμος»
Σύμφωνα με υποθετικό σενάριο έντονης πίεσης, οι εκροές καταθέσεων στα έξι τραπεζικά συστήματα του Συμβουλίου Συνεργασίας του Κόλπου θα μπορούσαν να φτάσουν τα 307 δισ. δολάρια, με βάση τα στοιχεία τέλους του 2025.
Οι τράπεζες διαθέτουν περίπου 312 δισ. δολάρια σε μετρητά ή σε κεντρικές τράπεζες για να απορροφήσουν τέτοιες εκροές, ενώ υπάρχει επιπλέον «μαξιλάρι» περίπου 630 δισ. δολαρίων μέσω ρευστοποίησης επενδυτικών χαρτοφυλακίων με έκπτωση 20%.
«Συνολικά, ο κίνδυνος φαίνεται διαχειρίσιμος», τονίζει η S&P Global Ratings, επισημαίνοντας ότι τέσσερις από τις έξι χώρες του GCC στηρίζουν ισχυρά τα τραπεζικά τους συστήματα και έχουν ενισχύσει την εποπτεία.
Ευάλωτες τράπεζες και πιέσεις στις αγορές
Οι λιανικές τράπεζες στο Μπαχρέιν εμφανίζονται πιο ευάλωτες λόγω αύξησης του εξωτερικού χρέους, ενώ οι μετοχές των τραπεζών στα ΗΑΕ έχουν υποστεί ισχυρές πιέσεις, με διψήφιες απώλειες για τους μεγάλους ομίλους.
Η κεντρική τράπεζα των ΗΑΕ προσπάθησε να καθησυχάσει τις αγορές, με τον διοικητή Khaled Mohamed Balama να δηλώνει ότι το τραπεζικό σύστημα συνεχίζει να λειτουργεί κανονικά.
Κίνδυνοι για την πραγματική οικονομία
Η πλήρης επίπτωση του πολέμου στα χαρτοφυλάκια δανείων θα φανεί με καθυστέρηση, με τους κλάδους logistics, μεταφορών, τουρισμού, ακινήτων, λιανεμπορίου και φιλοξενίας να θεωρούνται οι πιο εκτεθειμένοι.
Σε ένα ακραίο σενάριο, όπου τα μη εξυπηρετούμενα δάνεια αυξηθούν κατά 50% ή φτάσουν το 7% του συνόλου, οι σωρευτικές ζημιές για τις 45 μεγαλύτερες τράπεζες της περιοχής θα μπορούσαν να αγγίξουν τα 37 δισ. δολάρια.
Μπαίνουν στην κρίση με «μαξιλάρια»
Παρά τους κινδύνους, οι τράπεζες του GCC εισέρχονται στην περίοδο έντασης από σχετικά ισχυρή θέση, με την S&P Global Ratings να παραπέμπει στην εμπειρία της κρίσης του COVID-19 το 2020, όταν οι ρυθμιστικές αρχές έλαβαν μέτρα για τη στήριξη του συστήματος.
Η ίδια αντίδραση αναμένεται και σε περίπτωση περαιτέρω επιδείνωσης των συνθηκών.
www.bankingnews.gr
Σχόλια αναγνωστών