Εύθραυστη η εκεχειρία ΗΠΑ- Κίνας, πιέσεις σε διεθνείς αγορές και ΧΑ -0,50% στις 2.013 μον. - Στο επίκεντρο MSCI 5/11 και Scope 7/11

(upd22) Πτωτικά έκλεισε το ελληνικό χρηματιστήριο, στις 2.013 μονάδες,  από τις 1.993 μονάδες χαμηλό ημέρας, με τις τράπεζες να περιορίζουν τις αρχικές πιέσεις στις δημοπρασίες, ενώ την περαιτέρω πτώση της αγορας ανέκοψαν τα κέρδη των  OTE +1,66% και Metlen +1,62%...
Αρνητική είναι και η εικόνα στις διεθνείς αγορές, με τους επενδυτές κατοχυρώνουν τα  κέρδη τους μετά τα ισχυρή άνοδο των τελευταίων εβδομάδων, καθώς οι ελπίδες για περαιτέρω νομισματική χαλάρωση εξασθενούν, ενώ διατηρούν επιφυλάξεις για τη βιωσιμότητα της εκεχειρίας ΗΠΑ - Κίνας με τις διαφωνίες μεταξύ των δύο μεγαλύτερων οικονομιών του κόσμου να παραμένουν άλυτες..
Οι εντάσεις στις σχέσεις ΗΠΑ - Κίνας επανέρχονται, καθώς ο Πρόεδρος των ΗΠΑ Donald Trump δήλωσε τη Δευτέρα 4/11 ότι τα πιο προηγμένα τσιπ Blackwell της Nvidia θα κρατηθούν για χρήση εντός των ΗΠΑ και δεν πωληθούν στην Κίνα, υπογραμμίζοντας τη διατήρηση των ελέγχων στις τεχνολογικές εξαγωγές, ακόμη και μετά την προσωρινή εμπορική εκεχειρία που επιτεύχθηκε την προηγούμενη εβδομάδα.
Ο Γενικός Δείκτης επανήλθε κάτω από το ψυχολογικό ορόσημο των 2.000 μονάδων, αλλά στις δημοπρασίες κατάφερε να κλείσει στις 2013 μονάδες, με την πρώτη στήριξη να παραμένουν οι 1.950 μονάδες, ενώ στην  πρώτη αντίσταση βρίσκονται οι οι  2.050 μονάδες.
Αναλυτικά στις τράπεζες, με τη μεγαλύτερη πτώση έκλεισε η Εurobank  -2,13%  και ακολούθησαν Πειραιώς -1,28%, Alpha Bank -1% από -2,81% χαμηλό ενδοσυνεδριακό και με οριακές απώλειες η Εθνική -0,04% από -2,06% χαμηλό ημέρας .
Στα μη τραπεζικά blue chips, υποχώρησαν  ΕΛΠΕ -2,28, ΔΑΑ -2,06%, Motor Oil -1,35%...
Το βλέμμα των επενδυτών  είναι στραμμένο στην αναδιάρθρωση των δεικτών του MSCI αύριο 5/11, με το rebalancing να λαμβάνει χώρα στις 24 Νοεμβρίου του 2025.
Αναφορικά με την αναδιάρθρωση του MSCI Greece, υπάρχουν εκτιμήσεις για είσοδο της Τράπεζας Κύπρου και έξοδο της Metlen καθώς ο οίκος θα τη συμπεριλάβει ως μη ελληνική εταιρεία σε κάποιο άλλο δείκτη του.
Από την άλλη ακόμα δεν έχει ξεκαθαρίσει το τοπίο, γιατί ο οίκος είχε πει πως θα αποφασίσει στο μέλλον, όταν έγινε η κίνηση εισαγωγής στο Χρηματιστήριο του Λονδίνου.
Η δραστηριότητα του ομίλου είναι κατά ένα σημαντικό μέρος στην Ελλάδα, όπως και η έδρα, αλλά κύρια αγορά διαπραγμάτευσης είναι το Λονδίνο.
Στην αγορά δεν είναι πάντως λίγοι αυτοί που θεωρούν δεδομένο ότι θα αποχωρήσει και μάλιστα εκεί αποδίδουν και τις short θέσεις που άνοιξαν, εκτιμώντας πως θα κλείσουν με το rebalancing, καθώς θα υπάρξουν σημαντικές εκροές.
Να σημειωθεί ότι η μετοχή δεν έσπασε το φράγμα με τις short θέσεις των 40 ευρώ εξέλιξη θετική για την μετοχή, ενώ στις 30/10 σε μείωση της Short θέσης προχώρησε το γνωστό fund Millennium Capital και πλέον έχει 0,88381% από 0,92494% που είχε φτάσει στις 15 Οκτωβρίου. 
Το fund Marshall Wace παραμένει με short θέση 0,68426% και δεν έχει αλλάξει από 16 Οκτωβρίου.
To ΒΝ έχει αναφέρει ότι δίκαιη τιμή για την μετοχή της Metlen είναι τα 45 ευρώ με 46,5 ευρώ.
Επιπλέον κάποιες εκτιμήσεις υπάρχουν και για τη μετοχή της Motor Oil, και αναλυτές αποδίδουν στις προσδοκίες εισόδου αλλά και στο προμέρισμα που ανακοινώθηκε την καλή πορεία της μετοχής.
Σήμερα είναι 9 οι μετοχές στον MSCI Greece με το ερώτημα να είναι αν θα μπορούσαν να γίνουν 10. Συγκεκριμένα είναι οι Alpha Bank, Eurobank, Εθνική Τράπεζα, Τράπεζα Πειραιώς, ΟΠΑΠ, ΟΤΕ, ΔΕΗ, Metlen και Jumbo.
Το ενδιαφέρον εστιάζεται και στα εταιρικά αποτελέσματα, στις  6/11 αναμένονται τα αποτελέσματα 9μήνου της Εθνικής, Metlen και Τιτάν,  στις 7/11 η Αlpha Bank, στις  11/11 η Τρ. Κύπρου και η OPTIMA, ενώ η Crediabank ανακοινώνει αποτελέσματα εννεαμήνου στις 20/11.
Επιπλέον στο επίκεντρο θα βρεθεί την Παρασκευή 7/11 το βράδυ, στην αξιολόγηση της Γερμανικής Scope  για  το Ελληνικό αξιόχρεο η οποία  βαθμολογεί την Ελλάδα σε BBB με σταθερές προοπτικές ενώ την άλλη Παρασκευή 14/11 έρχεται η σειρά της Fitch που βαθμολογεί την Ελλάδα σε BBB- με θετικές προοπτικές αν και μια αναβάθμιση σε ΒΒΒ με ουδέτερες προοπτικές δεν αποκλείεται εντούτοις έχει χαμηλές πιθανότητες.

Η πορεία της ελληνικής χρηματιστηριακής αγοράς στη σημερινή συνεδρίαση

Πτωτικά ξεκίνησε η χρηματιστηριακή αγορά με τον Γενικό Δείκτη -0,61% και τον Τραπεζικό Δείκτη στο -0,91%.
Περί τις 11:30, με πιέσεις στις τράπεζες, με Alpha Bank -2,41%, Πειραιώς -2,28% αλλά και στο σύνολο των μη τραπεζικών μετοχών του FTSE 25, με Viohalco -3%, ΕΛΠΕ, Μotor Oil, ΕΛΠΕ, Τιτάν -2%...ο Τραπεζικός Δείκτης κατέγραψε το χαμηλό της ημέρας -1,96% και ο Γενικός Δείκτης στο -1,49%.
Ο Γενικός Δείκτης στο ελληνικό χρηματιστήριο έκλεισε με πτώση -0,50% στις 2.013 μονάδες, έχοντας υψηλό τις 2.013,59 μονάδες και χαμηλό τις 1.993,73 μονάδες.
Ο τζίρος και ο όγκος συναλλαγών σε ικανοποιητικά επίπεδα, συμπεριλαμβανομένων και των πακέτων 
Αναλυτικότερα, η αξία συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 201,5 εκατ. ευρώ, εξ αυτών τα 18,7 εκατ. ευρώ σε πακέτα, ο όγκος στα 34,2 εκατ. τεμάχια, εκ των οποίων τα 16,7 εκατ. διακινήθηκαν στις τράπεζες.
Προσυμφωνημένες συναλλαγές αξίας 18,71 εκατ. ευρώ και όγκου 3,72 εκατ. τεμαχίων πραγματοποήθηκαν στο ελληνικό χρηματιστήριο.
Ειδικότερα, η Eurobank διακίνησε 100 χιλ. τεμάχια αξίας 327 χιλ. ευρώ, η Εθνική 270 χιλ. τεμάχια αξίας 3,5 εκατ. ευρώ, η Τρ. Κύπρου 10 χιλ. τεμάχια αξίας 82 χιλ. ευρώ και η Optima Bank 40 χιλ. τεμάχια αξίας 316 χιλ. ευρώ. ..
Η Jumbo 125 χιλ. τεμάχια αξίας 3,5 εκατ. ευρώ, η ΔΕΗ 80 χιλ. τεμάχια αξίας 1,27 εκατ. ευρώ, η Cenergy 50,7 χιλ. τεμάχια αξίας 735,7 χιλ. ευρώ και ο Aktor 750 χιλ. τεμάχια αξίας 5,77 εκατ. ευρώ.
Η Intralot 2,1 εκατ. τεμάχια αξίας 2,29 εκατ. ευρώ, ο Φουρλής 40 χιλ. τεμάχια αξάις 162,4 χιλ. ευρώ. και ο Παπουτσάνης 121,9 χιλ. τεμάχια αξάις 365,8 χιλ. ευρώ. 

Τα τεχνικά σημεία

Ο Γενικός Δείκτης έκλεισε στις 2.013 μονάδες, με πρώτη στήριξη τις  κρίσιμες 1.950 μονάδες και ακολουθούν οι 1.900, οι 1.880, οι 1.860 μονάδες ο εκθετικός ΚΜΟ των 200 ημερών και οι 1.837 μονάδες ο απλός ΚΜΟ των 200 ημερών.
Στην πρώτη αντίσταση βρίσκονται οι 2.050 μονάδες και ακολουθούν οι 2.090, οι 2.120, οι 2.135 μονάδες, οι 2.165, οι 2.180 και οι 2.200 μονάδες.
Ο Τραπεζικός Δείκτης έκλεισε στις 2.262 μονάδες, με πρώτη στήριξη τις 2.200 μονάδες και ακολουθούν οι 2.160, οι 2.100, οι 2.075, οι 2.050, οι 2.000, οι 1.950, οι 1.946 μονάδες ο εκθετικός ΚΜΟ των 200 ημερών και οι 1.882 μονάδες ο απλός ΚΜΟ των 200 ημερών.
Στην  πρώτη αντίσταση βρίσκονται οι 2.300 μονάδες και ακολουθούν οι 2.350, οι 2.380, οι  2.400, οι 2.450, οι 2.480 και οι 2.500, μονάδες.

Σταθεροποίηση στα ομόλογα της Ευρωζώνης - To spread με την Ιταλία στις -12 μ.β.

Σταθεροποίηση καταγράφεται στην αγορά ομολόγων της Ευρωζώνης, με τις ελπίδες για περαιτέρω νομισματική χαλάρωση να εξασθενούν.
Υπενθυμίζεται ότι η ΕΚΤ διατήρησε τα επιτόκια αμετάβλητα στο 2%, ενώ σε νέα  μείωση επιτοκίων κατά 25 μονάδες βάσης προχώρησε στις 30/10 η Ομοσπονδιακή Τράπεζα των ΗΠΑ (Federal Reserve, Fed), με τα επιτόκια πολιτικής να φθάνουν στο χαμηλότερο εύρος από το 2022, 3,75% με 4%.
Ο τελευταίες συνεδριάσεις του 2025 θα πραγματοποιηθούν στις 9-10/12 η Fed και στις 17-18/12 της ΕΚΤ).
Την Τετάρτη 5/11 ανακοινώνει απόφαση επιτοκίων η Riksbank της Σουηδίας και την Πέμπτη 6/11 η Τράπεζα της Αγγλίας.
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 3,28% και το 10ετές ιταλικό 3,40% με το μεταξύ τους spread στις -12 μονάδες βάσης.
Αγορές καταγράφονται στα αμερικανικά ομόλογα, με το 10ετές στο 4,09% και το 2ετές στο 3,58%, με την απόδοση του 10ετούς να παραμένει υψηλότερα από το 2ετές ομόλογο.
Τα ομόλογα μεγαλύτερης διάρκειας τείνουν να έχουν υψηλότερες αποδόσεις για να αντισταθμίσουν τους υψηλότερους κινδύνους που συνεπάγεται η αγορά τους.
Eν τω μεταξύ, η Standard & Poor's δεν προχώρησε στην πολυαναμενόμενη αναβάθμιση των προοπτικών επαναξιολόγησης (outlook) της Ελλάδας την Παρασκευή 17/10 , προειδοποιώντας για το έλλειμμα τρεχουσών συναλλαγών και το δημογραφικό πρόβλημα της χώρας.
Συγκεκριμένα, διατήρησε σε BBB τη μακροπρόθεσμη πιστοληπτική ικανότητα (A-2 η βραχυπρόθεσμη) της Ελλάδας, με το outlook να παραμένει σταθερό.
Ακολουθούν 7 Νοεμβρίου 2025 η Γερμανική Scope που βαθμολογεί την Ελλάδα σε BBB με σταθερές προοπτικές και στις 14 Νοεμβρίου 2025 η Fitch που βαθμολογεί την Ελλάδα σε BBB- με θετικές προοπτικές αν και μια αναβάθμιση σε ΒΒΒ με ουδέτερες προοπτικές δεν αποκλείεται εντούτοις έχει χαμηλές πιθανότητες.
Με ρεαλιστικά κριτήρια από τότε που εμφανίστηκε στο προσκήνιο παρεμβάσεις των κεντρικών τραπεζών όπως ποσοτική χαλάρωση κ.α. οι αξιολογήσεις των οίκων πιστοληπτικής διαβάθμισης έχουν χάσει την λαμπερότητα τους…
Tο 2023 χαρακτηρίστηκε από την περιβόητη επιστροφή της Ελλάδος στην επενδυτική βαθμίδα μια παρωχημένη διαδικασία καθώς όπως έχουμε αναλύσει διεξοδικά… η ΕΚΤ έκανε την δουλειά πριν 3 χρόνια… όταν αποφάσισε να αγοράσει και τα ελληνικά ομόλογα τότε junk bond από το παράθυρο.
Η Ελλάδα βρέθηκε άτυπα σε πρόγραμμα ποσοτικής χαλάρωσης, το περιβόητο πρόγραμμα Πανδημίας χωρίς να πληροί τα κριτήρια…
Το 2024 γίναμε μάρτυρες μιας κακοστημένης διαδικασίας χειραγώγησης από τους οίκους αξιολόγησης όπου προέβησαν σε μπαράζ αναβαθμίσεων ώστε η Ελλάδα να αποκτήσει επενδυτική βαθμίδα.
Το investment grade ή επενδυτική βαθμίδα σε ένα κόσμο λογικό θα είχε σημασία αλλά από τότε που εμφανίστηκε η ακραία στρεβλωμένη ποσοτική χαλάρωση ουσιαστικά μετρίασαν την αξία των οίκων αξιολόγησης.
Το 2024 το βασικό κίνητρο για να αναβαθμιστεί η Ελλάδα σε επενδυτική βαθμίδα ήταν κυρίως πολιτικό.
Το 2025 οι οίκοι αξιολόγησης θα μετριάσουν τον ενθουσιασμό τους με την Ελλάδα.
Αν και η αναβάθμιση θεωρείται τυπική γιατί ήδη η Ελλάδα βρίσκεται σε επενδυτική βαθμίδα και η αξιοπιστία των οίκων αξιολόγησης αμφισβητείται, πληρώνονται κάθε φορά που συντάσσουν μια έκθεση και συνήθως για να παίρνουν δουλειές… πουλάνε θετικά σενάρια… εντούτοις για μεγάλο μέρος των επενδυτών είναι υπολογίσιμοι οι οίκοι αξιολόγησης.
Από την άλλη, όλα αυτά δεν έχουν και πολύ μεγάλη σημασία, αφού οι κεντρικές τράπεζες έχουν ακυρώσει την επίδραση των οίκων αξιολόγησης.
Το χρέος στα 403,86 δισεκ. καμία βελτίωση σε απόλυτα μεγέθη, αντιθέτως επιδείνωση 30 δισεκ. σε 2,5 χρόνια…
Από τα 403,86 δισεκ, 105,2 δισεκ. αφορούν κρατικά ομόλογα, 218,8 δισεκ. δάνεια μηχανισμών στήριξης, 8,4 δισεκ. έντοκα γραμμάτια, 57 δισεκ. repos.
Το ελληνικό δημόσιο προσπαθεί μέσω ενδοκυβερνητικού δανεισμού να συντηρηθεί και έτσι εξηγείται γιατί τα repos δεν μειώνονται…
Από το ελληνικό χρέος αυτό που βρίσκεται σε κυκλοφορία είναι τα 105 δισεκ. ομολόγων… π.χ. τα 218 δισεκ. του ελληνικού χρέους είναι δάνεια μηχανισμών στήριξης.
Ωστόσο από αυτά τα 105 δισεκ. τα 40 δισεκ. τα κατέχει ήδη η ΕΚΤ…
Όταν λέμε αναβαθμίστηκε η Ελλάδα σε επενδυτική βαθμίδα σημαίνει ότι τα ομόλογα 105 δισεκ. θα έχουν χαρακτηριστικά επενδυτικής βαθμίδας δεν θα θεωρούνται junk bond…
Δηλαδή ο επικοινωνιακός χαμός είναι για περίπου 105 δισεκ. εκ των οποίων μέρος αυτών κατέχει ήδη και η ΕΚΤ. Οι οίκοι αξιολόγησης δεν θα γελοιοποιηθούν όπως το 2008 και 2009 που βαθμολογούσαν την Ελλάδα σε κλίμακες επενδυτικής βαθμίδας εκτός πραγματικότητας.
Οπότε οι οίκοι αξιολόγησης δεν μας κάνουν και κανένα δώρο αφού το ρίσκο αξιολόγησης που αναλαμβάνουν είναι ασήμαντο.

Απώλειες  στις ασιατικές αγορές 

Πτωτικά έκλεισαν σήμερα 4/11 οι ασιατικές αγορές καθώς οι επενδυτές αξιολόγησαν την εύθραυστη εμπορική εκεχειρία μεταξύ ΗΠΑ και Κίνας και τις αναζωπυρωμένες εντάσεις στον τεχνολογικό τομέα.
Οι επενδυτές διατηρούν επιφυλάξεις για τη βιωσιμότητα της εκεχειρίας, υπογραμμίζοντας ότι οι θεμελιώδεις διαφωνίες μεταξύ των δύο μεγαλύτερων οικονομιών του κόσμου παραμένουν άλυτες.
Στα νέα οικονομικά δεδομένα, οι  μεταποιητικές επιδόσεις της Ιαπωνίας υποχώρησαν τον Οκτώβριο, με τον δείκτη S&P Global Japan Manufacturing Purchasing Managers' Index (PMI) να υποχωρεί από τον προηγούμενο μήνα 48,5 σε 48,2.
Ο ετήσιος ρυθμός πληθωρισμού στη Νότια Κορέα διαμορφώθηκε  στο 2,4% τον Οκτώβριο, από το 2,1% που καταγράφηκε τον Σεπτέμβριο σημειώνοντας την ταχύτερη άνοδο των τελευταίων 15 μηνών. Σε μηνιαία βάση, ο Δείκτης Τιμών Καταναλωτή (ΔΤΚ) αυξήθηκε κατά 0,3%.
Αμετάβλητα διατήρησε τα επιτόκια στο 3,60% η Reserve Bank of Australia όπως αναμενόταν, καθώς οι υπεύθυνοι χάραξης πολιτικής σταθμίζουν την πρόσφατη άνοδο του πληθωρισμού με τα σημάδια ανάκαμψης της οικονομίας και τη συνεχιζόμενη παγκόσμια αβεβαιότητα.
Οι επενδυτές ανέλυσαν προσεκτικά τη δήλωση της τράπεζας για ενδείξεις σχετικά με το πότε μπορεί να αρχίσουν οι μειώσεις επιτοκίων το 2026, αν και η RBA δεν έδωσε ουσιαστικές πληροφορίες.
Η κεντρική τράπεζα σημείωσε ότι τηρεί προσεκτική στάση λόγω των πιέσεων στις τιμές και πρόσθεσε ότι η αγορά εργασίας παραμένει «λίγο σφιχτή».
Οι  αγορές στη Σεούλ ηγήθηκαν των απωλειών στην περιοχή, με τον KOSPI να υποχωρεί μετά από ένα έντονο ράλι και νέα ρεκόρ τις τελευταίες εβδομάδες.
Αναλυτικά, ο Nikkei στην Ιαπωνία έκλεισε στο -1,6%,  ο δείκτης Shanghai στη Κίνα έκλεισε στο -0,41%, ο δείκτης Hang Seng του Χονγκ Κονγκ στο -0,69%, ο δείκτης KOSPI στη Ν. Κορεά στο -2,37% και ο δείκτης S&P/ASX 200 στην Αυστραλία στο -0,91%.

Πιέσεις στις ευρωπαϊκές αγορές

Πιέσεις καταγράφονται στις ευρωπαϊκές αγορές, με τους επενδυτές να αξιολογούν τις εξελίξεις  για το εμπόριο ΗΠΑ –Κίνας.
Το αρνητικό διεθνές κλίμα τροφοδοτήθηκε για ακόμη μία φορά από τον Αμερικανό πρόεδρο Donald Trump ο οποίος δήλωσε χθες 3/11 ότι τα πιο προηγμένα τσιπ Blackwell της Nvidia θα κρατηθούν για χρήση εντός των ΗΠΑ και δεν πωληθούν στην Κίνα, υπογραμμίζοντας τη διατήρηση των ελέγχων στις τεχνολογικές εξαγωγές, ακόμη και μετά την προσωρινή εμπορική εκεχειρία που επιτεύχθηκε την προηγούμενη εβδομάδα.
Οι επενδυτές διατηρούν επιφυλάξεις για τη βιωσιμότητα της εκεχειρίας, υπογραμμίζοντας ότι οι θεμελιώδεις διαφωνίες μεταξύ των δύο μεγαλύτερων οικονομιών του κόσμου παραμένουν άλυτες.
Οι αγορές προετοιμάστηκαν επίσης για την επικείμενη απόφαση νομισματικής πολιτικής της Τράπεζας της Αγγλίας, η οποία πρόκειται να ανακινωθεία την  Πέμπτη 6/11
Αυξημένη κατά 0,91% η ανεργία στην Ισπανία τον Οκτώβριο σε σύγκριση με τον προηγούμενο μήνα, μς τον συνολικό αριθμό των ανέργων να ανέρχεται σε 2.443.766 τον αναφερόμενο μήνα.
Πτώση καταγράφεται στις τιμές πετρελαίου, με το brent  στα 64,25 δολ. το βαρέλι στο -1% και το αμερικανικό αργό στα 60,40 δολ. το βαρέλι στο -1%.
Άνοδος +2% καταγράφεται στις τιμές του φυσικού αερίου, με το ολλανδικό TTF Δεκεμβρίου στα 33,37 ευρώ.
Ειδικότερα, ο δείκτης Dax στη Γερμανία βρίσκεται στο -1%, ο δείκτης CAC στο Παρίσι -0,90%, ο δείκτης FTSE MIB -0,50%, ο δείκτης IBEX 35 στην Ισπανία στο -0,50% και ο FTSE 100 στο Λονδίνο -0,35%.
Στη Wall Street, ο Dow Jones κινείται στο -0,40%, ο S&P 500 στο -1%, ο Nasdaq στο -1,5% και το ETF GREC στο -1,69% ( 62,11 δολ.).

Πτώση στις τράπεζες με ικανοποιητικές συναλλαγές - Πιέσεις -2% σε Eurobank

Πτωτικά έκλεισαν οι τράπεζες, με τις αρχικές πιέσεις να περιοριζονται στις δημοπρασίες και με τις συναλλαγές σε ικανοποιητικά επίπεδα.
Η Εθνική έκλεισε στα 13,09 ευρώ, με πτώση -0,04%, με όγκο 2,3 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 11,97 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Εθνικής σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,008 ευρώ προ RS ή 0,12 ευρώ μετά reverse split (στις 15 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,0066 προ RS ή 0,099 μετά reverse split.
Με το νέο reverse split στις 10 παλαιές 1 νέα στις 3 Σεπτεμβρίου 2018 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,20 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 0,99 ευρώ.
Ας σημειωθεί ότι το νέο χαμηλό ιστορικό της Εθνικής πραγματοποιήθηκε στις 17/3/2020 στα 0,8150 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου των 2,5 δισ. ευρώ στα 2,20 ευρώ, σε σχέση με τα 4,29 ευρώ της αύξησης του 2013 ενώ η ΑΜΚ του 2015 υλοποιήθηκε στα 0,02 ευρώ προ RS ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Εθνικής που ξεκίνησε με τιμή εκκίνησης 6,823 ευρώ είχε τελευταία τιμή 0,0010 ευρώ και τέθηκε εκτός διαπραγμάτευσης οριστικά.
Η Alpha Bank έκλεισε στα 3,4540 ευρώ, με πτώση -1% με όγκο 4,9 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 8 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Βank είνα ι στα 1,16 ευρώ ή προ RS στα 0,0232 ευρώ και σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016(στις 50 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στο 0,01898 προ RS ή 0,949 μετά reverse split.
Ας σημειωθεί ότι το νέο ιστορικό χαμηλό κλείσιμο της Alpha Bank πραγματοποιήθηκε στις 2/11/2020 στα 0,4250 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό στις 30/10/2020 στα 0,4032 ευρώ.
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 0,44 ευρώ και του 2014 στα 0,65 ευρώ ενώ η τιμή της ΑΜΚ του 2015 ήταν στα 0,04 ευρώ προ reverse split ή 2 ευρώ μετά το reverse split.
Το warrant της Alpha Βank που ξεκίνησε με πρώτη τιμή εκκίνησης τα 1,45 ευρώ βρέθηκε στα 0,0010 ευρώ όπου και σταμάτησε πλέον να διαπραγματεύεται.
Η Πειραιώς έκλεισε στα 6,9140 ευρώ, με πτώση -1,28%, με όγκο 2,9 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση στα 8,65 δισ. ευρώ.
Σημειώνουμε ότι ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς σημειώθηκε 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,0008 ευρώ προ RS ή 0,081 ευρώ μετά reverse split ( στις 100 παλαιές 1 νέα) ενώ το ενδοσυνεδριακό χαμηλό ήταν 0,00067 πρ0 RS ή 0,067 ευρώ μετά RS.
Με το νέο reverse split στις 20 παλαιές 1 νέα δωρεάν τον Ιούλιο 2017 το ιστορικό χαμηλό κλείσιμο προσαρμόστηκε στα 1,62 ευρώ ενώ το ενδοσυνεδριακό στα 1,34 ευρώ.
Το νέο ιστορικό χαμηλό της Πειραιώς πραγματοποιήθηκε στις 14/7/2022 στα 0,04303 ευρώ ή 0,71 ευρώ μετά το τελευταίο reverse split στις 16,5 παλαιές 1 νέα (14/4/2021).
Η τιμή της αύξησης κεφαλαίου του 2013 ήταν 1,71 ευρώ και του 2014 στα 1,70 ευρώ και η ΑΜΚ του 2015 στα 0,003 ευρώ προ reverse split ή 0,30 ευρώ μετά RS.
Το warrant της Πειραιώς που είχε αρχική τιμή εκκίνησης όταν πρωτοξεκίνησε τα 0,8990 ευρώ σταμάτησε να διαπραγματεύεται και είχε τελευταία τιμή στα 0,0010 ευρώ.
Η Eurobank έκλεισε στα 3,22 ευρώ, με πτώση -2,13% με όγκο 5,8 εκατ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 11,87 δισ. ευρώ.
Το ιστορικό ενδοσυνεδριακό χαμηλό στην Eurobank σημειώθηκε στις 11 Φεβρουαρίου του 2016 στα 0,002410 ευρώ προ RS ή 0,2410 ευρώ μετά RS (στις 100 παλαιές 1 νέα).
Η μετοχή της Τράπεζας Κύπρου έκλεισε στα 7,96 ευρώ, με πτώση -0,50% και όγκο 439 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 3,47 δισεκ. ευρώ.
Η Crediabank έκλεισε στα 1,4960 ευρώ, με πτώση -1,45%, με όγκο 296 χιλ. τεμάχια και αποτίμηση στα 2,42 δισεκ. ευρώ.
Η Optima έκλεισε στα 7,90 ευρώ, με πτώση -1,86% με όγκο 170 χιλ. τεμάχια και κεφαλαιοποίηση 1,75 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Τράπεζας της Ελλάδος έκλεισε στα 14,95 ευρώ, αμετάβλητη και κεφαλαιοποίηση 297 εκατ. ευρώ.

Απώλειες στα μη τραπεζικά blue chips με ικανοποιητικές συναλλαγές

Πτωτικά έκλεισε η πλειονότητα των μη τραπεζικών μετοχών του FTSE 25, με ικανοποιητικές συναλλαγές.
Τη μεγαλύτερη πτώση κατέγραψαν  ΕΛΠΕ, ΔΑΑ, Motor Oil, Lamda...
Στον αντίποδα, ανοδικά ξεχώρισαν OTE, Metlen, ΔΕΗ
Η Coca Cola έκλεισε στα 39,02 ευρώ, με πτώση -0,56% και κεφαλαιοποίηση στα 14,56 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 1η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25.
Ο ΟΤΕ έκλεισε στα 16,55 ευρώ, με άνοδο +1,66% και αποτίμηση 6,68 δισ. ευρώ και βρίσκεται στη 2η θέση των κεφαλαιοποιήσεων.
Ο ΟΠΑΠ έκλεισε στα 17,61 ευρώ, με πτώση -0,34% και αποτίμηση 6,52 δισ. ευρώ και βρίσκεται στην 3η θέση των κεφαλαιοποιήσεων τις μη τραπεζικές μετοχές του FTSE 25.
Η Μetlen έκλεισε στα 45,14 ευρώ, με άνοδο +1,62% και κεφαλαιοποίηση 6,46 δισεκ. ευρώ στην 3η θέση των κεφαλαιοποιήσεων στα μη τραπεζικά blue chips.
Η ΔΕΗ έκλεισε  στα 15,87 ευρώ, με άνοδο +1,08% και αποτίμηση 5,86 δισ. ευρώ.
Η μετοχή της Jumbo έκλεισε στα 27,96 ευρώ, με πτώση -0,85% και κεφαλαιοποίηση 3,76 δισ. ευρώ.
Ο Titan Cement International έκλεισε στα 38,85 ευρώ, με πτώση -0,51% και κεφαλαιοποίηση 3,04 δισ.ευρώ.
Η μετοχή της Motor Oil έκλεισε στα 26,24 ευρώ, με πτώση -1,35% και κεφαλαιοποίηση 2,91 δισ. ευρώ.
Η μετοχή των ΕΛΠΕ έκλεισε στα 7,7150 ευρώ, με πτώση -2,28% και κεφαλαιοποίηση 2,36 δισ. ευρώ.
Η ΓΕΚ Τέρνα έκλεισε στα 23,02 ευρώ, με πτώση -0,09% και κεφαλαιοποίηση 2,38 δισ. ευρώ.
Η Viohalco έκλεισε στα 8,80 ευρώ, με ;άνοδο +0,46% και κεφαλαιοποίηση στα 2,28 δισ. ευρώ.
Ο Aktor έκλεισε στα 8,14 ευρώ, με πτώση -0,49% και κεφαλαιοποίηση 1,66 δισ. ευρώ.
Η ΕΥΔΑΠ έκλεισε στα 6,81 ευρώ, με πτώση -0,87% και κεφαλαιοποίηση 725 εκατ. ευρώ.
Η MIG (που είναι εκτός FTSE 25) έκλεισε στα 3,84 ευρώ, με πτώση -1,54% και κεφαλαιοποίηση 121 εκατ. ευρώ.

Σταθεροποίηση στα ομόλογα της Ευρωζώνης - To spread με την Γερμανία στις 64 μονάδες βάσης

Σταθεροποίηση καταγράφεται  σήμερα 4/11 στα ομόλογα της Ευρωζώνης.
Το ελληνικό 10ετές ομόλογο βρίσκεται στο 3,28% και το 10ετές ιταλικό 3,40% με το μεταξύ τους spread στις -12 μονάδες βάσης.
Το spread η διαφορά απόδοσης μεταξύ ελληνικών 10 ετών και γερμανικών ομολόγων διαμορφώνεται στις 64 μονάδες βάσης.
Το ελληνικό CDS στο 5ετές που αποτελεί και το benchmark, σήμερα διαμορφώνεται στις 39 μονάδες βάσης.
Ως μέτρο σύγκρισης αναφέρεται ότι το CDS της Αργεντινής βρίσκεται στις 1.030 μονάδες βάσης.
Θυμίζουμε ότι τα επίπεδα ρεκόρ μετά το PSI+ στην Ελλάδα σημειώθηκαν στις 8 Ιουλίου του 2015 στις 8700 μ.β.
Το CDS δουλεύει ως εξής….
Για κάθε 10 εκατ δολάρια έκθεση σε ελληνικό χρέος, ένας επενδυτής που θέλει να αντισταθμίσει τον κίνδυνο χώρας αγοράζει ένα παράγωγο το CDS και πληρώνει π.χ. για την Ελλάδα σήμερα απόδοση 0,39% ή 390 χιλ. δολάρια ασφάλιστρο ανά 10 εκατ δολ. επενδυτική θέση στο ελληνικό χρέος.
Το spread Ελλάδος – Ιταλίας βρίσκεται στις 12 μονάδες βάσης.
Το spread Ελλάδος – Πορτογαλίας βρίσκεται στις 28 μονάδες βάσης.

Σταθεροποίηση  στα ομόλογα της Ευρωζώνης

Σταθεροποίηση καταγράφεται σήμερα 4/11 στα ομόλογα της Ευρωζώνης.
Το Ιταλικό 10ετές διαμορφώνεται σήμερα 4 Νοεμβρίου του 2025 στο 3,40%.
Το 10ετές γερμανικό ομόλογο βρίσκεται σήμερα 4/11/2025 στο 2,64%.
Οι αποδόσεις των ευρωπαϊκών ομολόγων διαμορφώνονται ως εξής….
Η Ιρλανδική 10ετία λήξης 2028 εμφανίζει απόδοση στο 2,88% με το ιστορικό χαμηλό -0,333% σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το 10ετές Πορτογαλικό ομόλογο λήξης Οκτωβρίου 2028 έχει απόδοση 3% με ιστορικό χαμηλό στο -0,062% που σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020.
Το Ισπανικό 10ετές έχει απόδοση 3,15% με το ιστορικό χαμηλό στο -0,02% που σημειώθηκε στις 16 Δεκεμβρίου 2020.
Στην Ιταλία το 10ετές ομόλογο λήξης 1η Αυγούστου του 2029 έχει απόδοση 3,40% και με ιστορικό χαμηλό 0,4260% στις 12 Φεβρουαρίου του 2021.
Αξίζει να αναφερθεί ότι η Κύπρος έκδωσε 10ετές ομόλογο με επιτόκιο 2,25% και η τρέχουσα απόδοση του είναι 2,98%.
Το ιστορικό χαμηλό σημειώθηκε στις 15 Δεκεμβρίου 2020 στο 0,088%.

www.bankingnews.gr